Wereldwijd wordt nu circa 1.635,9 miljard euro belegd in zogenoemde ESG-fondsen, stelt investeringswebsite Morningstar. De afkorting ESG staat voor environmental, social en governance. Fondsen met dit kenmerk stellen extra eisen op het gebied van milieubeheer, maatschappij en goed en transparant bestuur. Om die reden worden deze fondsen aangemerkt als duurzaam.
Europa loopt voorop
Bijna 80 procent van de wereldwijde ESG-beleggingen vindt in Europa plaats. Het merendeel van de fondsen is ook Europees: van de 4.524 fondsen wereldwijd zijn er 3.444 afkomstig uit Europa. Wat dat betreft is het wellicht niet verassend dat Europa afgelopen kwartaal verantwoordelijk was voor het grootste deel van de wereldwijde instroom duurzame beleggingen: 79,2 procent kwam uit Europa, tegenover 11,6 procent voor de Verenigde Staten.
Het aantal ESG-fondsen groeit nog steeds: afgelopen kwartaal kwamen er 169 fondsen bij. In haar data neemt Morningstar alleen fondsen mee die bindende ESG-selectiecriteria hanteren. Fondsen die bijvoorbeeld alleen bedrijven uitsluiten, zoals wapen- en sigarettenfabrikanten, vallen buiten de telling van Morningstar.
De échte impact van duurzaam beleggen
Duurzame beleggers wegen bij investeringen de gevolgen voor mens en milieu mee, maar welke invloed fondsen die op deze manier te werk gaan écht uitoefenen op het gebied van duurzaamheid is vaak onduidelijk. De Europese Unie wil die onduidelijkheid tegenaan. Bijvoorbeeld door regels waarmee financiële instellingen verplicht moeten bewijzen wat hun fondsen groen maakt: de Sustainable Finance Disclosure Regulation (SFDR). Daarnaast lanceerde de Europese Unie een classificatiesysteem die helpt om te bepalen wat groen is en wat niet.
Op dit moment is het lastig te bepalen hoe groen de financiële sector is, stelde Raoul Köhler, senior beleidsadviseur bij de autoriteit financiële markten (AFM) dan ook in een eerder interview. Maar bijvoorbeeld de SFDR kan daar verandering in brengen doordat financiële instellingen moeten rapporteren over duurzaamheid. “Dat is juist waar men nu transparanter over moet zijn. Dus het inzicht in hoe groen de sector is, hopen we te gaan krijgen dankzij de SFDR.”
